두 값 모두 0~100. 변동성 지수 백분위는 지난 1년 값 가운데 지금 값의 위치이고, 지수 수준은 한국 V-KOSPI 52.32 · 미국 VIX 선물 근월 20.36.
출처: 자체 시장 진단 집계(거래량·지수 등 입력) · 기준일 2026-10-30~2026-10-31
투자강도 추이 — 월말 값과 최신 값
3개월 뒤 지수가 2% 이상 올라 있을 확률을 모형이 추정해 0~100 점수로 나타낸 값. 높을수록 과거에 상승이 잦았던 조건과 닮았다.
출처: 시장 진단 투자강도 · 기준일 2026-10-31
금리 사이클 위치
지금 금리가 최근 10년 최저(0)와 최고(1) 사이 어디쯤인지 나타낸 값. 이름 옆 숫자는 금리 수준.
출처: 시장 진단 금리 사이클 · 기준일 2026-10(월 자료)
3개월 뒤 지수가 2% 이상 오를 모형 확률에 100을 곱한 자체 지표 '투자강도'는 10월 31일 한국 39.0, 미국 57.4였다. 투자강도는 WAISOD의 내부 투자 매력도 모델이다. 한국의 상승·하락 거래량 점수가 0, 신고가·신저가 점수가 3까지 내려가 종목 전반의 움직임도 약했다. 10월 30일 코스피가 3.48%, 코스닥이 3.83% 내린 뒤 나온 진단이라 가격뿐 아니라 시장 내부의 폭을 함께 보여 준다.
거래량과 심리의 약세가 겹쳐
자체 시장 진단에서 한국 공포·탐욕 점수는 10월 30일 5.0, 미국은 31일 26.2였다. 두 시장의 관측일이 달라 숫자의 차이를 당일 가격 차이로 환산할 수는 없다. 그러나 한국 투자강도가 40 아래로 내려간 사이 미국은 40~60 구간을 유지했다는 방향은 분명하다. 한국 거래량 점수가 회복해도 신고가 종목이 늘지 않으면 반등의 폭은 제한될 수 있다. 두 값이 함께 오르면 위축이 풀리는지 다시 볼 수 있다.
변동성 선물은 먼 만기가 더 높아
한국 변동성 지수의 1년 백분위는 53.6, 미국은 81.3이었다. 아래 그림에서 미국 변동성 선물은 11월물 20.36에서 다음 해 7월물 21.25로 올라간다. 가까운 만기만 높은 단기 충격의 모습과는 다르다. 먼 만기가 더 오르면 위험에 대한 부담이 길어지는지 살펴야 하고, 가까운 만기가 먼저 내려가면 당장의 불안이 완화된 것으로 읽을 수 있다.
미국 변동성 선물, 원월물이 근월물보다 높아
가로축은 선물 만기 월. 먼 만기의 값이 가까운 만기보다 높으면 시장이 당장보다 먼 시기의 출렁임을 더 크게 값매긴다는 뜻이다.
출처: 미국 변동성 선물 만기별 종가 · 기준일 2026-10-30
미국 변동성 지수(VIX) 선물 — 만기별 값
가로축은 선물 만기 월. 먼 만기의 값이 가까운 만기보다 높으면 시장이 당장보다 먼 시기의 출렁임을 더 크게 값매긴다는 뜻이다.
출처: 시장 진단 변동성 · 기준일 2026-10-30
공포·탐욕 지수와 구성요소(0~100)
0에 가까울수록 공포, 100에 가까울수록 탐욕.
출처: 시장 진단 투자심리 · 기준일 한국 2026-10-30 · 미국 2026-10-31
과거 한국 투자강도 20~40 구간의 3개월 뒤 지수 평균 변화는 -1.38%였다. 미국의 40~60 구간은 2.58%다. 아래 차트는 과거 구간의 평균이며 이번 달의 결과를 말해 주지 않는다. 한국 점수가 40을 되찾으면 비교 구간 자체가 바뀐다.
두 값 모두 0~100. 변동성 지수 백분위는 지난 1년 값 가운데 지금 값의 위치이고, 지수 수준은 한국 V-KOSPI 52.32 · 미국 VIX 선물 근월 20.36.
출처: 자체 시장 진단 집계(거래량·지수 등 입력) · 기준일 2026-10-30~2026-10-31
투자강도 추이 — 월말 값과 최신 값
3개월 뒤 지수가 2% 이상 올라 있을 확률을 모형이 추정해 0~100 점수로 나타낸 값. 높을수록 과거에 상승이 잦았던 조건과 닮았다.
출처: 시장 진단 투자강도 · 기준일 2026-10-31
금리 사이클 위치
지금 금리가 최근 10년 최저(0)와 최고(1) 사이 어디쯤인지 나타낸 값. 이름 옆 숫자는 금리 수준.
출처: 시장 진단 금리 사이클 · 기준일 2026-10(월 자료)
3개월 뒤 지수가 2% 이상 오를 모형 확률에 100을 곱한 자체 지표 '투자강도'는 10월 31일 한국 39.0, 미국 57.4였다. 투자강도는 WAISOD의 내부 투자 매력도 모델이다. 한국의 상승·하락 거래량 점수가 0, 신고가·신저가 점수가 3까지 내려가 종목 전반의 움직임도 약했다. 10월 30일 코스피가 3.48%, 코스닥이 3.83% 내린 뒤 나온 진단이라 가격뿐 아니라 시장 내부의 폭을 함께 보여 준다.
거래량과 심리의 약세가 겹쳐
자체 시장 진단에서 한국 공포·탐욕 점수는 10월 30일 5.0, 미국은 31일 26.2였다. 두 시장의 관측일이 달라 숫자의 차이를 당일 가격 차이로 환산할 수는 없다. 그러나 한국 투자강도가 40 아래로 내려간 사이 미국은 40~60 구간을 유지했다는 방향은 분명하다. 한국 거래량 점수가 회복해도 신고가 종목이 늘지 않으면 반등의 폭은 제한될 수 있다. 두 값이 함께 오르면 위축이 풀리는지 다시 볼 수 있다.
변동성 선물은 먼 만기가 더 높아
한국 변동성 지수의 1년 백분위는 53.6, 미국은 81.3이었다. 아래 그림에서 미국 변동성 선물은 11월물 20.36에서 다음 해 7월물 21.25로 올라간다. 가까운 만기만 높은 단기 충격의 모습과는 다르다. 먼 만기가 더 오르면 위험에 대한 부담이 길어지는지 살펴야 하고, 가까운 만기가 먼저 내려가면 당장의 불안이 완화된 것으로 읽을 수 있다.
미국 변동성 선물, 원월물이 근월물보다 높아
가로축은 선물 만기 월. 먼 만기의 값이 가까운 만기보다 높으면 시장이 당장보다 먼 시기의 출렁임을 더 크게 값매긴다는 뜻이다.
출처: 미국 변동성 선물 만기별 종가 · 기준일 2026-10-30
미국 변동성 지수(VIX) 선물 — 만기별 값
가로축은 선물 만기 월. 먼 만기의 값이 가까운 만기보다 높으면 시장이 당장보다 먼 시기의 출렁임을 더 크게 값매긴다는 뜻이다.
출처: 시장 진단 변동성 · 기준일 2026-10-30
공포·탐욕 지수와 구성요소(0~100)
0에 가까울수록 공포, 100에 가까울수록 탐욕.
출처: 시장 진단 투자심리 · 기준일 한국 2026-10-30 · 미국 2026-10-31
과거 한국 투자강도 20~40 구간의 3개월 뒤 지수 평균 변화는 -1.38%였다. 미국의 40~60 구간은 2.58%다. 아래 차트는 과거 구간의 평균이며 이번 달의 결과를 말해 주지 않는다. 한국 점수가 40을 되찾으면 비교 구간 자체가 바뀐다.
